——两巨头牵手合作在京签署承销协议

  5月25日，华能国际电力股份有限公司与中国建设银行股份有限公司在北京举行50亿元短期融资券承销协议签约仪式，此举开创了我国在银行间债券市场发行非金融企业短期融资券的先河。

日前，中国人民银行正式颁布了《短期融资券管理办法》，随即批准了华能国际为首家发行试点单位，其50亿元融资额度率先获得人民银行的备案认可。建设银行也经批准，首批获得了企业发行短期融资券主承销商资格。建设银行是第一家与华能国际签署承销50亿元短期融资券协议的主承销商，也是唯一一家同时主承销两家企业短期融资券的银行，除为华能国际主承销2005年50亿元短期融资券外，还为国家开发投资公司主承销同样数额的短期融资券。

作为人民银行首批选择的短期融资券发行试点单位，我国最大的上市独立发电公司华能国际，经过11年创业发展，其雄厚的经济实力和卓越的资本运作能力已经在国内外资本市场上树立了健康、积极、向上的良好企业形象。1994年10月，首次公开发行了12.5亿股境外上市外资股，募集资金6.25亿美元，成为当时我国在境外上市规模最大、一次性筹资最多的企业；1997年5月，公司成功在境外发行2.3亿美元可转换债券，进一步拓宽了融资渠道；1998年1月，公司成功完成了2.5亿股外资股的全球配售和4亿股内资股向母公司华能开发公司的定向配售；2001年11月，公司又在国内成功发行上市3.5亿股A股。目前该公司全资拥有16家电厂、控股10家电力公司、参股4家电力公司，总权益发电装机容量21,418兆瓦。

在银行间债券市场推出企业短期融资券业务，不仅扩大了直接融资渠道，补充推出了企业资金来源，同时促进了利率市场化，降低了融资成本，赢得产业界和银行界的广泛好评和积极响应。对建设银行来说，机遇与挑战并存。一方面，传统的商业银行贷款业务面临新的竞争压力；另一方面，扩大直接融资渠道，对于银行控制信贷集中度风险，扩大中间业务收入，增强市场定价能力，促进商业银行深化改革、加大创新力度、提升综合经营能力，具有十分重要的意义。华能国际同样认为，短期融资券的发行不但增加了公司筹集短期流动资金的渠道，而且整体的融资成本得到了有效降低，极大地缓解了由于燃料价格上涨过快导致的利润增长压力，公司的生产经营得到了充裕的、低成本的资金支持。

建设银行各项业务在开拓创新中不断发展，资产质量和经营业绩在同业中始终保持领先地位。作为国内四大商业银行之一，目前正在按照党中央和国务院关于国有商业银行股份制改造试点工作的统一部署，加快股改上市的步伐。建设银行和华能国际长期保持良好的战略合作关系，双方互相信任，互相支持，共同发展。此次承销协议的签署，表明双方战略合作关系的又一次升华，必将进一步树立合作双方良好的市场形象，增强国内外投资者的投资信心。